Репетитор оценщика
Готовые работы заочников
Тесты:
Задачи:
Примеры работ по оценке
Экспертная и репетиторская помощь по решению тестов, задач, практикумов и всех других видов работ. Сергей.[email protected], ,
Примеры выполненных работ: | контрольные | курсовые | дипломные | отзывы |
Букинистическая книга:
Список литературы по оценке нематериальных активов и интеллектуальной собственности > Нематериальные активы и их стоимость в различных системах финансовой отчетности
Тазихина Т.В., Сычева Е.А. Нематериальные активы и их стоимость в различных системах финансовой отчетности // Имущественные отношения в Российской Федерации. 2017. № 4 (187). С. 53-59.
Скачать оригинал статьи
Фрагмент работы на тему "Нематериальные активы и их стоимость в различных системах финансовой отчетности"Подписка в любое время по минимальной цене (495) 331-9789, [email protected] 53 ФИНАНСЫ, ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И КРЕДИТ ОЦЕНКА РАЗЛИЧНЫХ ОБЪЕКТОВ В современном высокотехнологичном мире особую значимость для организаций (предприятий, бизнеса) приобретают ре- зультаты интеллектуальной деятельности. Именно умственная работа высококва- лифицированного персонала компаний, ученых и практиков, сотрудников научных лабораторий и других аналогичных под- разделений компаний создает основу для формирования конкурентных преимуществ как отдельных компаний, так и целых стран. Так, государства, где весомую часть эконо- мики составляет инновационная деятель- ность, результаты которой должным об- разом защищены законом, сохраняются и представлены в характеристиках бизнеса, имеют возможность поступательного раз- вития в условиях накопившихся проблем, в том числе связанных с деятельностью че- ловека. Создание и использование объектов ин- теллектуальной собственности в России регулируется Гражданским кодексом Рос- сийской Федерации. Результатами интеллектуальной деятель- ности и приравненными к ним средствами индивидуализации юридических лиц, това- ров, работ, услуг и предприятий, которым предоставляется правовая охрана (интел- лектуальной собственностью), являются: 1) произведения науки, литературы и ис- кусства; 2) программы для электронных вычисли- тельных машин (ЭВМ); 3) базы данных; 4) исполнения; 5) фонограммы; 6) сообщение в эфир или по кабелю ра- дио- или телепередач (вещание организа- ций эфирного или кабельного вещания); 7) изобретения; 8) полезные модели; 9) промышленные образцы; 10) селекционные достижения; 11) топологии интегральных микросхем; 12) секреты производства (ноу-хау); 13) фирменные наименования; 14) товарные знаки и знаки обслужива- ния; 15) наименования мест происхождения товаров; 16) коммерческие обозначения [1]. Именно результаты интеллектуальной деятельности лежат в основе особого рода активов компаний – нематериальных акти- вов, но при этом не ограничиваются ими. Актив – это ресурс, который контролиру- ется организацией в результате прошлых событий и от которого организация ожидает получить будущие экономические выгоды. Нематериальный актив имеет особую ха- рактеристику – он не имеет материальной формы. Международные стандарты финан- совой отчетности (далее – МСФО) предъ- Нематериальные активы и их стоимость в различных системах финансовой отчетности Т.В. Тазихина профессор Департамента корпоративных финансов и корпоративного управления Финансового университета при Правительстве Российской Федерации, доцент, кандидат экономических наук (г. Москва) Е.А. Сычева доцент Департамента корпоративных финансов и корпоративного управления Финансового университета при Правительстве Российской Федерации, кандидат экономических наук (г. Москва) Татьяна Викторовна Тазихина, [email protected] 54 Подписка в любое время по минимальной цене (495) 331-9789, [email protected] № 4 (187) 2017 ИМУЩЕСТВЕННЫЕ ОТНОШЕНИЯ В РФ являют следующие требования к нематери- альному активу [3]: • возможность идентификации; • возможность контроля над организа- цией этого актива; • наличие будущих экономических вы- год от использования такого актива. Таким образом, согласно МСФО немате- риальный актив – это идентифицируемый и не имеющий материальной формы актив. Аналогично определены нематериаль- ные активы и в Российских положениях по бухгалтерскому учету (далее – РПБУ). Для принятия к бухгалтерскому учету объекта в качестве нематериального акти- ва необходимо единовременное выполне- ние следующих условий: 1) объект способен приносить органи- зации экономические выгоды в будущем, в частности, объект предназначен для ис- пользования в производстве продукции, при выполнении работ или оказании услуг, для управленческих нужд организации либо для использования в деятельности, направленной на достижение целей соз- дания некоммерческой организации (в том числе в предпринимательской деятельно- сти, осуществляемой в соответствии с за- конодательством Российской Федерации); 2) организация имеет право на получе- ние экономических выгод, которые такой объект способен приносить в будущем (в том числе организация имеет надлежа- ще оформленные документы, подтверж- дающие существование актива и права организации на результат интеллектуаль- ной деятельности или средство индивидуа- лизации – патенты, свидетельства, другие охранные документы, договор об отчужде- нии исключительного права на результат интеллектуальной деятельности или на средство индивидуализации, документы, подтверждающие переход исключительно- го права без договора и т. п.); также имеют- ся ограничения доступа иных лиц к таким экономическим выгодам (далее – контроль над объектом); 3) возможность выделения или отделе- ния (идентификации) объекта от других ак- тивов; 4) объект предназначен для использова- ния в течение длительного времени, то есть срока полезного использования продолжи- тельностью более 12 месяцев или обычного операционного цикла, если он превышает 12 месяцев; 5) организацией не предполагается про- дажа объекта в течение 12 месяцев или обычного операционного цикла, если он превышает 12 месяцев; 6) фактическая (первоначальная) стои- мость объекта может быть достоверно определена; 7) отсутствие у объекта материально- вещественной формы [2] . Однако похожие на первый взгляд требо- вания к признанию, учету и формированию стоимости нематериальных активов при их отражении в бухгалтерской (финансовой) отчетности все же имеют существенные различия. В таблице 1 сравниваются тре- бования к признанию и способам учета не- материальных активов согласно МСФО и РПБУ. Повышенное внимание к различиям в учете нематериальных активов по РПБУ и МСФО объясняется тем, что основное на- значение финансовой отчетности – предо- ставить финансовые и имущественные ха- рактеристики компании для потенциальных инвесторов, которых интересуют достовер- но обозначенные результаты деятельности компании, отраженные в ее доходах и рас- ходах, а также финансовых результатах, и ее финансовое положение, представленное в балансовых отчетах. Первое, что заметит заинтересованный пользователь отчетности, – это наличие в активе баланса статьи «Нематериальные активы». Нередко у компаний, которые явно обладают нематериальными актива- ми, мы не увидим их в отчетных балансах. В чем причина и к чему это приводит? Если исходить из такого важного показателя, как чистые активы, который характеризует стоимость собственного капитала компа- Подписка в любое время по минимальной цене (495) 331-9789, [email protected] 55 ФИНАНСЫ, ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И КРЕДИТ ОЦЕНКА РАЗЛИЧНЫХ ОБЪЕКТОВ Таблица 1 Правила признания и учета нематериальных активов согласно МСФО и РПБУ Критерий для сравнения ПБУ 14/2007 «Учет нематериальных активов» IAS 38 «Нематериальные активы» Определение нема- териального актива (НМА) Условия признания объекта в каче- стве нематериального актива: • отсутствие у объекта мате- риально-вещественной формы • возможность идентификации (выделения, отделения) объекта от других активов • объект способен приносить ор- ганизации экономические выго- ды в будущем • объект предназначен для ис- пользования в течение длитель- ного времени, то есть срока полезного использования про- должительностью более 12 ме- сяцев или обычного операцион- ного цикла, если он превышает 12 месяцев и т. д Основные характеристики нема- териальных активов: • идентифицируемость • наличие контроля со стороны предприятия • способность приносить буду- щие экономические выгоды • отсутствие физической формы Критерии признания нематериаль- ных активов: • вероятность получения ожида- емых будущих экономических выгод, проистекающих из ак- тива • возможность надежной оценки себестоимости актива Сфера применения правил учета: Положение не применяется в отно- шении: • не давших положительно- го результата научно-иссле- довательских, опытно-конструк- торских и технологических ра- бот • не законченных и не оформ- ленных в установленном зако- нодательством порядке научно- исследовательских, опытно- конструкторских и технологиче- ских работ • материальных объектов (мате- риальных носителей), в которых выражены произведения науки, литературы, искусства, про- граммы для ЭВМ и базы данных Стандарт не применяется при уче- те следующих объектов: • финансовых активов, опреде- ляемых IAS 32 «Финансовые инструменты: представление информации» • активов по разведке и оценке минеральных ресурсов, опре- деляемых IFRS 6 «Разведка и оценка запасов полезных ис- копаемых» • затрат на разработку и добычу минералов, нефти, природного газа и аналогичных невозоб- новляемых ресурсов • активов, находящихся в сфере применения других стандартов • учет расходов на научно-исследова- тельские, опытно- конструкторские и технологические работы (НИОКР) порядок учета затрат на НИОКР регулируется ПБУ 17/2002 порядок учета затрат на НИОКР регулируется IAS 38 • учет деловой репу- тации порядок учета деловой репутации регулируется ПБУ 14/2007 выведен из сферы действия IAS 38 и регулируется IFRS 3 • учет лицензионного соглашения не является объектом НМА порядок учета лицензионных со- глашений регулируется IAS 38 • учет операционных расходов признаются объектом НМА и регу- лируются ПБУ 14/2007 не является объектом НМА • срок полезного ис- пользования НМА более 12 месяцев не устанавливает ограничения 56 Подписка в любое время по минимальной цене (495) 331-9789, [email protected] № 4 (187) 2017 ИМУЩЕСТВЕННЫЕ ОТНОШЕНИЯ В РФ • наличие докумен- тов (патенты, сви- детельства, другие охранные докумен- ты) необходимо наличие надлежаще оформленных документов, под- тверждающих существование ак- тива и соответствующего исключи- тельного права отсутствие в составе обязатель- ных условий для признания НМА подтверждения исключительных прав Первоначальная оцен- ка нематериального актива • НМА принимаются к бухгалтер- скому учету по первоначальной стоимости • капитализация затрат на научно-исследовательские ра- боты в стоимости НМА • при приобретении НМА с рас- срочкой платежа дисконтирова- ние затрат не предусмотрено • НМА первоначально оценива- ется по себестоимости, затраты на научно-исследовательские работы списываются в расходы • при приобретении НМА с рас- срочкой платежа в первона- чальной стоимости актива должна быть учтена временна?я стоимость денег; стоимость ак- тива при этом уменьшается на сумму дисконта Последующая оценка нематериального ак- тива Стоимость НМА, по которой они приняты к учету, не подлежит из- менению • модель учета по себестоимо- сти (НМА должен учитываться по себестоимости за вычетом накопленной амортизации и на- копленных убытков от обесце- нения) • модель переоценки (НМА дол- жен учитываться по переоце- ненной стоимости, то есть спра- ведливая стоимость за минусом накопленной амортизации и убытков от обесценения) Порядок начисления амортизации: • начало начисления амортизации амортизационные отчисления на- чинаются с первого числа месяца, следующего за месяцем принятия этого объекта к бухгалтерскому учету амортизация актива начинается с момента его доступности для ис- пользования • момент окончания начисления аморти- зации амортизационные отчисления пре- кращаются с первого числа меся- ца, следующего за месяцем полно- го погашения стоимости этого объ- екта или его списания с учета амортизация прекращается на бо- лее раннюю из двух дат: • дату прекращения признания актива • дату классификации актива как предназначенного для продажи • метод начисления амортизации амортизация проводится одним из следующих способов: • линейный способ • способ уменьшаемого остатка • способ списания стоимости про- порционально объему продук- ции (работ) амортизация проводится одним из следующих способов: • прямолинейный метод • метод уменьшающегося остат- ка • метод единиц продукции Выбытие нематериаль- ного актива Стоимость НМА, который выбыва- ет или не способен приносить ор- ганизации экономические выгоды в будущем, подлежит списанию с учета НМА подлежит прекращению при выбытии либо когда от его эксплу- атации не ожидается каких-либо будущих экономических выгод Окончание таблицы 1 Подписка в любое время по минимальной цене (495) 331-9789, [email protected] 57 ФИНАНСЫ, ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И КРЕДИТ ОЦЕНКА РАЗЛИЧНЫХ ОБЪЕКТОВ нии, то отсутствие в составе активов стои- мости нематериальных активов приводит к занижению этого показателя. Например, у одной из старейших компаний (конди- терской фабрики «Красный октябрь» с из- вестными товарными знаками «Аленка», «Мишка косолапый» и т. д.) в балансе на 31 декабря 2015 года статья «Нематериаль- ные активы» оценена всего лишь на сумму чуть более 11 миллионов рублей [5]. Следо- вательно, компании необходимо обратить внимание на свои нематериальные активы, чтобы характеристики активов делали воз- можным их признание в учете и отражение в отчетности по их рыночной стоимости. Рассматривая вопрос отражения в отчет- ности стоимости нематериального актива, следует учитывать вариант определения его стоимости. В целом на сумму, которую мы увидим в соответствующей строке акти- ва баланса, влияют первоначальная стои- мость нематериального актива, порядок его амортизации и последующей оценки для отражения в отчетности. Сегодня такой порядок и способы отличаются не только в зависимости от используемых стандар- тов учета (МСФО или РПБУ), но и в рамках одних стандартов. Например, для весьма актуального сегодня актива компании – ее интернет сайта, МСФО подготовлены разъ- яснения по поводу учета затрат на созда- ние сайтов организаций и отражения их в отчетности как нематериальных активов [4]. По РПБУ стоимость сайта, как правило, определяется по сумме затрат на его соз- дание. Российским компаниям, относящимся к малому бизнесу и использующим упро- щенную систему налогообложения, раз- решено как отражать затраты на создание сайта в качестве нематериального актива с последующей их амортизацией, так и от- носить эти затраты единовременно на фи- нансовые результаты. В первом случае в активе баланса мы увидим нематериаль- ный актив, в то же время прибыль компа- нии будет больше на сумму капитализиро- ванных в стоимости этого актива затрат и в дальнейшем будет отражаться на фи- нансовом результате посредством аморти- зации. В этом случае для потенциального инвестора, как и для кредитора, компания будет выглядеть более привлекательной. Однако если приоритетной для компании будет цель уменьшить налог на доход орга- низации, то затраты на создание сайта не попадут в актив баланса с соответствую- щими для компании ранее обозначенными последствиями. Конечно, малый бизнес, использующий упрощенную систему нало- гообложения, не столь интересный пример для анализа, однако не стоит игнорировать и то, что, например, в Италии малый и сред- ний бизнес обеспечивают 80 процентов за- нятости, в Японии – 70, во Франции – 64 процента. Весомый вклад в валовой вну- тренний продукт развитых стран вносит именно малый бизнес (см. [7]). Что касается крупных компаний, являю- щихся основой экономики России, сырье- вых монополий с государственным уча- стием, то до сих пор активно обсуждается ситуация, связанная с определением раз- мера дивидендов, причитающихся государ- ству как собственнику таких компаний, как «Роснефтегаз», «Газпром», «Роснефть» и т. д. Проблема возникла в связи с тем, что чистая прибыль, полученная по результатам 2015 года, согласно МСФО и РПБУ у этих компаний отличалась в разы, а до недавне- го времени существовало правило опреде- лять размер дивидендов для перечисления в государственный бюджет по величине прибыли, которая была больше. В таблице 2 показано, что доля причитающихся к пе- речислению в бюджет дивидендов ни одной из крупнейших топливно-энергетических компаний не соответствует половине чи- стой прибыли, определяемой согласно МСФО. Несомненно, определенный вклад в формирование различия величины при- были, полученной в различных системах финансовой отчетности, внесли и спосо- бы идентификации, признания и оценки стоимости нематериальных активов. Так, 58 Подписка в любое время по минимальной цене (495) 331-9789, [email protected] № 4 (187) 2017 ИМУЩЕСТВЕННЫЕ ОТНОШЕНИЯ В РФ если затраты организации на создание нематериального актива были капитали- зированы и будут влиять на финансовые результаты через амортизацию, то и по- лученный за указанный период финан- совый результат будет больше, чем если бы эти затраты были полностью включе- ны в расходы текущего периода. Одна- ко по данным отчетности, находящейся в публичном доступе, степень влияния конкретного факта (в рассматриваемом случае – способа учета нематериального актива) определить сложно. Кроме того, в настоящее время вопреки логике одно- го из принципов корпоративного управ- ления – «открытость и прозрачность», компаниям с государственным участием разрешили скрывать часть информации из годовых отчетов. Как утверждают ав- торы аналитического материала ресурса Коммерсант.ru, «Правительство разре- шило участникам ТЭКа не публиковать сведения о внутригрупповых транзакциях по приобретению нефти и газа, сделках с госнедвижимостью и получении креди- тов за рубежом (чтобы скрыть эту инфор- мацию от стран, введших санкции)» [6]. А ОАО «Роснефтегаз», которое владеет пакетами акций «Газпрома», «Роснефти» и «ИнтерРАО», преобразовано в АО, что позволит компании вообще не раскры- вать финансовую отчетность. Наметившиеся тенденции отступления от принципов корпоративного управления могут сказаться и на особом нематериаль- ном активе компаний – деловой репутации. В системе МСФО этот актив занимает от- дельную позицию с точки зрения как его определения, так и оценки его стоимости. В РПБУ этот актив остался практически не замеченным. В настоящей статье больше внимания уделено выявлению существующих про- блем, нежели их решению, поскольку глав- ной задачей авторов было привлечь внима- ние собственников компаний к проблемам учета и отражения нематериальных акти- вов в финансовой отчетности, к пониманию их значения в формировании стоимости компаний. Подробное исследование совокупности различных объектов интеллектуальной собственности, которые могли бы быть в составе нематериальных активов россий- ских компаний, повышая стоимость их собственного капитала, и анализ способов Таблица 2 Доля государства в прибыли крупнейших компаний топливно-энергетического комплекса за 2015 год 1 Наименование компании Доля государства, млрд р. База для определения размера дивидендов для перечисления в бюджет «Газпром» 175,2 50 процентов от чистой прибыли по Российским стандар- там бухгалтерского учета (РСБУ), скорректированной на результат финансовых вложений, что составит всего 22,3 процента от чистой прибыли по МСФО «Роснефть» 124,5 Около 35 процентов по МСФО «Роснефтегаз» 36 50 процентов от скорректированной прибыли по РСБУ «Транснефть» 12,8 100 процентов чистой прибыли по РСБУ, но это только 9 процентов от прибыли компании по МСФО (подробнее см. [6]) 1 Таблица составлена по материалам статьи [6]. Подписка в любое время по минимальной цене (495) 331-9789, [email protected] 59 ФИНАНСЫ, ДЕНЕЖНОЕ ОБРАЩЕНИЕ И КРЕДИТ ОЦЕНКА РАЗЛИЧНЫХ ОБЪЕКТОВ оценки стоимости таких активов – предмет следующих публикаций. ЛИТЕРАТУРА И ИНФОРМАЦИОННЫЕ ИСТОЧНИКИ 1. Гражданский кодекс Российской Фе- дерации (часть четвертая) : Федеральный закон от 18 декабря 2006 года № 230-ФЗ : в редакции от 13 июля 2015 года. 2. Об утверждении Положения по бух- галтерскому учету «Учет нематериальных активов» (ПБУ 14/2007)» : приказ Мини- стерства финансов Российской Федерации от 27 декабря 2007 года № 153н. 3. О введении Международных стандар- тов финансовой отчетности и разъяснений Международных стандартов финансовой отчетности в действие на территории Рос- сийской Федерации и о признании утратив- шими силу некоторых приказов (отдельных положений приказов) Министерства финан- сов Российской Федерации : приказ Мини- стерства финансов Российской Федерации от 28 декабря 2015 года № 217н. 4. Разъяснение ПКР (SIC) 32 «Немате- риальные активы – затраты на веб-сайт» : приказ Минис терства финансов Россий- ской Федерации от 28 декабря 2015 года № 217н (приложение № 66). 5. Бухгалтерская отчетность ОАО «Мо- сковская кондитерская фабрика «Крас- ный октябрь» за 2015 год. URL: http://www. konfetki.ru/rus/holder/reports/ 6. Барсуков Ю., Крючкова Е. Прибыль пополам не делится // Коммерсант.ru. URL: http://www.kommersant.ru/doc/2988975 7. Развитие малого и среднего пред- принимательства. Сравнительный ана- лиз российского и международного опы- та. М., 2013. URL: https://www.mspbank.ru/ userfiles/files/researches/analiz-may-2013. pdf УВАЖАЕМЫЕ ЧИТАТЕЛИ! Вышло в свет новое учебное пособие «СТРА- ТЕГИЧЕСКОЕ ПЛАНИРОВАНИЕ И ГРАДОРЕ- ГУЛИРОВАНИЕ НА МУНИЦИПАЛЬНОМ УРОВ- НЕ» авторов А.С. Пузанова – генерального ди- ректора Фонда «Институт экономики города», Э.К. Трутнева – научного руководителя направ- ления «Рынок недвижимости» Фонда «Институт экономики города», Э. Маркварта – профессора ВШГУ РАНХиГС, президента Европейского клуба экспертов местного самоуправления, Р.А. Попо- ва – заместителя директора направления «Муни- ципальное экономическое развитие» Фонда «Ин- ститут экономики города», М.Д. Сафаровой – ру- ководителя проекта направления «Рынок недви- жимости» Фонда «Институт экономики города» Основная задача издания – помочь заинтере- сованным лицам (в первую очередь обучающимся по программам дополнительного профессиональ- ного образования для муниципальных и государ- ственных служащих, а также магистратуры по соответствующим направлениям) в приоб- ретении знаний и навыков в области планирования, регулирования и реализации планов развития территорий муниципальных образований. По вопросам приобретения пособия следует обращаться по адресам электронной почты [email protected] или [email protected] ?????????????? ???????????? ??????????????????? ??????????????? ?????? ?&???????????????? ???????????????? ?????????? ?????????????? * * * Другие книги из этого разделаЦели и пользователи оценки стоимости компанииРоль нематериальных активов в рыночной стоимости современных компанийФинансово-бухгалтерские подходы к определению влияния нематериальных факторов на стоимость предприятияЦели и пользователи оценки стоимости компанииРоль нематериальных активов в рыночной стоимости современных компанийФинансово-бухгалтерские подходы к определению влияния нематериальных факторов на стоимость предприятия