RefMag.ru - Оценка. Помощь в решении задач, тестов, практикумов, курсовых, аттеста­ционных

RefMag.ru - Помощь в решении в учебе
Заказать:
- заказать решение тестов и задач
- заказать помощь по курсовой
- заказать помощь по диплому
- заказать помощь по реферату

Репетитор оценщика

Готовые работы заочников

Тесты:

Задачи:

Примеры работ по оценке

Примеры курсовых работ
Примеры аттест­ационных работ
Учебные дисциплины
Литература
Заказ работ:




Экспертная и репетиторская помощь по решению тестов, задач, практикумов и всех других видов работ. Сергей.
admin@refmag.ru,

, ,

Примеры выполненных работ: | контрольные | курсовые | дипломные | отзывы |




Букинистическая книга:

Список литературы по оценке бизнеса > Оценка дебиторской задолженности согласно МСФО и определение степени ее влияния на показатели финансовой отчетности

Оценка дебиторской задолженности согласно МСФО и определение степени ее влияния на показатели финансовой отчетности

Столярова М.А., Бондаренко Л.В., Столярова Е.А. Оценка дебиторской задолженности согласно МСФО и определение степени ее влияния на показатели финансовой отчетности // Вестник Воронежского государственного аграрного университета . 2016. № 4 (51). С. 268-280.

Скачать оригинал статьи

Фрагмент работы на тему "Оценка дебиторской задолженности согласно МСФО и определение степени ее влияния на показатели финансовой отчетности"

ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ 268 Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) УДК 336.663 DOI: 10.17238/issn2071-2243.2016.4.268 ОЦЕНКА ДЕБИТОРСКОЙ ЗАДОЛЖЕННОСТИ СОГЛАСНО МСФО И ОПРЕДЕЛЕНИЕ СТЕПЕНИ ЕЕ ВЛИЯНИЯ НА ПОКАЗАТЕЛИ ФИНАНСОВОЙ ОТЧЕТНОСТИ Марина Александровна Столярова Людмила Викторовна Бондаренко Екатерина Алексеевна Столярова Кубанский государственный аграрный университет имени И.Т. Трубилина Формирование достоверной информации в финансовой отчетности в условиях совершенствования системы регулирования бухгалтерского учета в России предполагает использование МСФО. Серьезной проблемой является отсутствие в РСБУ законодательных актов, определяющих признание и оценку финансовых акти- вов. Целью исследования является адаптация методических подходов, предусмотренных МСФО, для при- знания, оценки и классификации дебиторской задолженности как финансового актива. Актуальность иссле- дования заключается в практическом применении существующей методики оценки дебиторской задолжен- ности, изложенной в МСФО, и определение степени ее влияния на показатели финансовой отчетности. Ос- новным отличием РСБУ и МСФО является признание первоначальной стоимости дебиторской задолженно- сти как финансового актива. В российской системе нормативного регулирования законодательно не опреде- лена справедливая стоимость. Основа оценки в РСБУ – историческая стоимость, недостатком которой явля- ется отсутствие связи с реальным денежным потоком. Соответственно искажаются показатели платежеспо- собности организации, пользователи финансовой информации могут быть введены в заблуждение. Для формирования отчетных показателей в системе МСФО новацией является применение «бизнес-модели ис- пользования финансовых активов» для их классификации и последующей оценки, которая определяется сущностью денежных потоков от финансового актива. Финансовый актив, являющийся результатом дого- ворных отношений, отражается в учетно-аналитической системе организации по амортизированной стоимо- сти, для расчета которой используется эффективная процентная ставка. При сопоставлении методик оценки дебиторской задолженности в соответствии с РСБУ и МСФО возникают различия в первоначальном призна- нии суммы дебиторской задолженности и выручки, а также их последующей оценки. Выявленные отличия оказывают влияние на показатели ликвидности и платежеспособности организации. КЛЮЧЕВЫЕ СЛОВА: дебиторская задолженность, финансовый актив, справедливая стоимость, цена сделки, МСФО. VALUATION OF RECEIVABLES ACCORDING TO IFRS AND DETERMINATION OF THEIR IMPACT ON THE FINANCIAL STATEMENT INDICATORS Marina A. Stolyarova Lyudmila V. Bondarenko Ekaterina A. Stolyarova Kuban State Agrarian University named after I.T. Trubilin Generating reliable data in the financial statements under the conditions of improving the system of regulation of accounting in Russia presupposes the use of IFRS. A serious challenge is that the Russian Accounting Standards (RAS) have no regulatory legislative acts that would determine the recognition and valuation of financial assets. The objective of this study is the adaptation of methodical approaches introduced by the IFRS for the recognition, valuation and classification of receivables as a financial asset. The relevance of this study lies in the practical application of the existing technique of valuation of receivables set out in the IFRS and determination of their impact on the financial statement indicators. The main difference between the RAS and the IFRS is the recognition of initial receivables as a financial asset based on fair value. The Russian regulatory system does not legally define the fair value. The basis for valuation in the RAS is the historical cost, which has a major disadvantage: the absence of relation with the actual cash flow. Consequently, the indicators of paying capacity of an organization become distorted and the users of financial information might be misled. Generation of reporting indicators in the system of IFRS is associated with a novation, which is the application of the «business model of using financial assets» for their classification and subsequent ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) 269 valuation, which is determined by the nature of cash flows from the financial asset. The financial asset resulting from contractual relationships is reflected in the accounting and management system of the organization through the amortized cost, which is calculated using the effective interest rate. Comparison of methods of valuation of receivables according to the RAS and IFRS reveals the differences in the initial recognition of the sum of receivables and revenues, as well as their subsequent valuation. The identified differences have an impact on the figures of liquidity and paying capacity of the organization. KEY WORDS: receivable, financial asset, fair value, price of transaction, IFRS. современных условиях высока значимость финансовой информации как основы принятия управленческих решений. Источником такого рода информации явля- ется финансовая отчетность организации, на основе которой определяются пока- затели устойчивости деятельности, ликвидности, платежеспособности. В качестве ме- тодологической основы формирования показателей для целей составления консолиди- рованной отчетности по группе компаний выступают Международные стандарты фи- нансовой отчетности (МСФО). Основной целью использования этих стандартов явля- ется подтверждение достоверности данных о финансовом положении, финансовых ре- зультатах деятельности организации. В настоящее время в АПК Краснодарского края наблюдаются процессы гори- зонтальной и вертикальной интеграции – образуются холдинговые компании с целью увеличения масштабов производства, снижения издержек, формирования единого тех- нологического цикла (от сырья до готовой продукции). Для таких объединений обяза- тельным является формирование отчетных показателей на основе МСФО. В составе активов организаций особое место занимают финансовые активы, кото- рые определяют уровень показателей ликвидности и платежеспособности. В системе РСБУ отсутствует категория «финансовые активы», но дается более узкое определение финансовых вложений, в состав которых входят акции, облигации, предоставленные займы, вклады в уставные капиталы других организаций. Дебиторская задолженность, являясь финансовым активом по МСФО, не является финансовым вложением по РСБУ. Сложившаяся система формирования информации о финансовых активах в отчетности российских организаций не соответствует требованиям рыночных условий. В России для оценки дебиторской задолженности используется историческая стоимость. В условиях прогрессирующих инфляционных процессов такой подход к оценке дебиторской задол- женности, как вида финансовых активов, не позволяет получить достоверные данные в бухгалтерской отчетности. Выбранная методика оценки дебиторской задолженности влияет на значение показателей отчетности, что является существенным при принятии решения о привлечении заемных средств с целью финансирования расходов на основе показателей платежеспособности. Это и определяет актуальность темы исследования. Целью исследования является адаптация методических подходов, предусмот- ренных МСФО, для признания, оценки и классификации дебиторской задолженности как финансового актива, определение влияния применяемого способа оценки на пока- затели финансовой отчетности и уровень платежеспособности организации. Дебиторская задолженность является активом, который определяет уровень по- казателей ликвидности и платежеспособности организаций. Управление ею должно быть нацелено на оптимизацию соотношения текущих активов и обязательств с целью обеспечения финансовой устойчивости организации. Роль дебиторской задолженности не ограничивается только её позицией в балансе. Динамика ее величины может высту- пать как одна из составляющих финансовых потоков организации. Выполнение данным активом функций части денежного потока позволяет проводить ее оценку не только на основе затратного подхода, но и с использованием доходных методов на основе рыноч- ных оценок [11, 12]. В сельскохозяйственных организациях Краснодарского края наблюдается тен- денция роста дебиторской задолженности (табл. 1). ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ 270 Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) Таблица 1. Динамика дебиторской задолженности в сельскохозяйственных организациях Краснодарского края Годы Показатель 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Изменение (+, -) Дебиторская задолженность, млн руб. 20524 26154 29855 26729 28032 45124 47238 26714 Доля дебиторской задолженности в оборотных активах, % 25,6 25,6 26,4 26,0 23,7 30,8 29,6 4,0 Коэффициент текущей ликвидности 1,175 1,534 1,543 1,764 1,819 1,960 1,723 0,548 Оборачиваемость дебиторской задолженности, количество оборотов 4,06 3,91 4,15 4,46 4.43 2,56 2,44 - 1,62 Абсолютный прирост дебиторской задолженности составил 26 741 млн руб. Сум- ма дебиторской задолженности в 2015 г. возросла в 2,3 раза по сравнению с 2009 г. Такая динамика подтверждается приростом доли дебиторской задолженности в составе обо- ротных активов организации, что позволяет увеличить коэффициент текущей ликвидно- сти, хотя он не превышает за исследуемый период нормативного значения (2 и более). Согласно представленным данным увеличение дебиторской задолженности со- провождается сокращением числа оборотов. Это неблагоприятная тенденция, т.к. явля- ется следствием роста числа неплатежеспособных дебиторов, периода погашения деби- торской задолженности. Также организация может увеличивать сроки погашения деби- торской задолженности с целью расширения доли рынка. При снижении оборачиваемо- сти дебиторской задолженности повышаются потребности компании в оборотном ка- питале для поддержания и расширения объемов производства и реализации продукции. Дебиторская задолженность является оборотным активом, величина которого влияет на уровень платежеспособности организации, что нашло отражение в коэффи- циентах ликвидности: чем выше уровень дебиторской задолженности, тем выше лик- видность и, как следствие, выше платежеспособность предприятия. Вместе с тем может наблюдаться ситуация, при которой в составе дебиторской задолженности имеется не- реальная для взыскания задолженность покупателей и резерв под снижение стоимости данного вида актива не создан. В этом случае показатели ликвидности будут вводить в заблуждение пользователей, что, в свою очередь, приведет к принятию неверных управленческих решений [10]. Увеличение или уменьшение дебиторской задолженности оказывает большое влияние на оборачиваемость капитала, вложенного в оборотные активы. Резкое увели- чение дебиторской задолженности и ее доли в оборотных активах может свидетельст- вовать о неосмотрительной кредитной политике либо об увеличении объема продаж, либо о неплатежеспособности и банкротстве отдельных покупателей. Уменьшение де- биторской задолженности оценивается положительно, если оно происходит за счет со- кращения периода ее погашения. Если дебиторская задолженность снижается в связи с уменьшением отгрузки товаров и продукции, то это свидетельствует о снижении дело- вой активности организации [1, 11]. Торговая дебиторская задолженность в отечественной системе формирования отчетных показателей не относится к финансовым вложениям и определяется как «средства в расчетах». В соответствии с Положением по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Федерации (утв. Приказом Минфина РФ от 29.07.1998. № 34н) пункт 73 «расчеты с дебиторами и кредиторами отражаются каждой стороной в своей бухгалтерской отчетности в суммах, вытекающих из бухгалтерских записей, признаваемых правильными» [13]. То есть первоначально признается сумма, указанная в договоре и подтвержденная документально, без принятия во внимание ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) 271 влияния на нее рыночных условий и сроков поступления денежных средств. После- дующая оценка дебиторской задолженности производится исходя из ее реальности для взыскания: «дебиторская задолженность, по которой срок исковой давности истек, не- реальная для взыскания, списывается на основании данных проведенной инвентариза- ции и относится соответственно на счет резерва или признается в составе расходов ор- ганизации» [13]. Создание резерва по сомнительным долгам приближает российскую методику учета дебиторской задолженности к системе МСФО. Однако несовпадение методических подходов при первоначальном признании данного актива приводит к формированию несопоставимой финансовой информации. Сложившаяся ситуация тре- бует дальнейшего изучения и унификации подходов к признанию и оценке дебитор- ской задолженности как финансового актива. В условиях объединения сельхозтоваропроизводителей в холдинговые компании с целью увеличения суммы прибыли от осуществления деятельности управляющие компании холдингов обязаны представить финансовую отчетность по группе. В группу входят материнская компания (управляющая контрольными пакетами акций дочерних компаний) и дочерние компании. Агрохолдинги представляют собой группу компаний, которые должны составлять сводную консолидированную отчетность на основе прин- ципов МСФО. Для российских организаций обязательность использования МСФО за- креплена Федеральным законом «О консолидированной финансовой отчетности» № 208-ФЗ [9]. Под консолидированной отчетностью понимается систематизированная информация, отражающая финансовое положение и финансовые результаты, а также изменение финансового положения организации, которая вместе с другими организа- циями в соответствии с МСФО определяется как группа. Консолидированная отчетность группы компаний предполагает признание, пер- воначальную и последующую оценку элементов финансовой отчетности в соответст- вии с Международными стандартами финансовой отчетности. В системе МСФО существует группа стандартов, определяющая порядок при- знания, оценки и отражения в учетно-аналитической системе организации финансовых активов: - МСФО (IAS) 32 «Финансовые инструменты: представление» [3]; - МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» [4]; - МСФО (IFRS) 7 «Финансовые инструменты: раскрытие информации» [5]; -МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» [6]. Под финансовым активом понимается любой актив, представляющий собой: - денежное средство; - долевой инструмент другой компании; - право по договору: получить денежные средства или другой финансовый актив от другой компании или обменять финансовый актив или финансовое обязательство другой компании на условиях, потенциально выгодных для компании; - договор, расчет по которому может быть произведен собственным долевым инструментом, являющийся: таким непроизводным инструментом, по которому у ком- пании есть или может появиться обязанность получить переменное число собственных долевых инструментов, или таким производным инструментом, расчет по которому может быть произведен любым способом, за исключением обмена фиксированной суммы денежных средств или иного финансового актива на фиксированную сумму собственных долевых инструментов компании. Поэтому в долевые инструменты ком- пании не входят инструменты, которые являются договорами на получение или пре- доставление собственных долевых инструментов компании в будущем. Согласно представленному определению в состав финансовых активов входит дебиторская задолженность, т.е. она представляет собой право получить по договору денежные средства от другой организации. ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ 272 Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) В соответствии со стандартами МСФО основной оценкой при первоначальном признании финансовых активов является справедливая стоимость, которая может быть определена при наличии «активного рынка», удовлетворяющего следующим критериям: - объекты, продаваемые на рынке, однородны; - заинтересованные покупатели и продавцы могут быть найдены друг другом в любое время; - цены общедоступны (то есть поиск информации о ценах не является длитель- ным, трудоемким) [7]. При отсутствии данных о рыночной стоимости финансовых активов они при- знаются в сумме фактических затрат, последующая оценка осуществляется по аморти- зированной стоимости, которая рассчитывается с использованием эффективной про- центной ставки. В июле 2014 г. Советом по Международным стандартам финансовой отчетности была опубликована окончательная версия международного стандарта по учету финан- совых инструментов – МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» [6]. Данный доку- мент упрощает классификацию финансовых инструментов, связывая ее непосредствен- но с бизнес-моделью использования актива. Согласно МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты», финансовые активы мо- гут классифицироваться на следующие группы: - по амортизированной стоимости; - по справедливой стоимости; - одновременно по амортизированной и по справедливой стоимости [6]. Финансовый актив должен оцениваться по амортизированной стоимости, если выполняются следующие условия: - финансовый актив удерживается в рамках бизнес-модели, целью которой явля- ется получение предусмотренных договором денежных потоков; - денежные потоки являются исключительно выплатами основной суммы долга и процентов на непогашенную часть основной суммы долга. Амортизированная стоимость рассчитывается методом эффективной ставки процента, которая дисконтирует расчетные будущие денежные поступления на протя- жении ожидаемого срока действия финансового актива. То есть амортизированная стоимость отражает денежные потоки от финансового актива, которые компания полу- чит в том случае, если будет держать этот актив до погашения. На отчетную дату про- водится обязательное тестирование на обесценение финансового актива, относящегося к группе «признаваемые по амортизированной стоимости». Убыток от обесценения финансового актива признается в составе прочих расходов организации. Если компания рассчитывает получить денежные потоки от продажи финансо- вых активов (собирается активно торговать ими, получая доход от изменения рыночной стоимости), то такие активы должны оцениваться в финансовой отчетности по спра- ведливой (рыночной) стоимости c отражением изменений в справедливой стоимости через прибыль или убыток. Бизнес-модель в отношении дебиторской задолженности представляет собой договорной денежный поток, который получит организация в про- цессе владения данным активом. Согласно пункту 5.1.3 МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» организации должны оценивать торговую дебиторскую задолженность по цене сделки, если торго- вая дебиторская задолженность не содержит значительного компонента финансирова- ния [6]. При определении цены сделки необходимо руководствоваться МСФО (IFRS) 15 «Выручка по договорам с покупателями»: «определяя цену сделки, организация должна корректировать сумму возмещения с учетом влияния временной стоимости де- нег, если сроки выплат, согласованные сторонами договора, представляют покупателю или организации значительную выгоду от финансирования передачи товаров или услуг покупателю (п. 60)» [8]. ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) 273 Таким образом, если договор содержит компонент финансирования, при при- знании дебиторской задолженности и выручки принимаются во внимание ожидаемый промежуток времени между передачей организацией товаров, услуг покупателю и мо- ментом оплаты покупателем таких товаров и услуг, а также преобладающие процент- ные ставки. Организация в случае наличия элемента финансирования в составе деби- торской задолженности признает процентный доход отдельно от выручки по договорам с покупателями в отчете о финансовых результатах (в отчете о совокупном доходе в системе МСФО) (п. 65 МСФО (IFRS) 15 [8]). Данные положения стандартов оказывают существенное влияние на показатели финансовой отчетности, а именно дебиторской задолженности и выручки, которые, в свою очередь, влияют на платежеспособность организации и эффективность деятельности. Использование методики оценки выручки и дебиторской задолженности в соответствии с МСФО позволяет представить пользо- вателям более качественную и достоверную финансовую информацию. При проведении сравнительной характеристики оценки дебиторской задолжен- ности в соответствии с РСБУ и дебиторской задолженности как финансового актива в МСФО можно сделать следующие выводы (табл. 1): дебиторская задолженность в МСФО признается по цене сделки, в РСБУ – по исторической (договорной) стоимости, отсроченные денежные платежи, связанные с наличием элемента финансирова- ния, дисконтируются в системе МСФО с использованием эффективной процентной ставки. В момент признания дебиторской задолженности организация определяет вы- ручку, которая является источником прибыли после возмещения расходов, связанных с производством и реализацией продукции, работ и услуг. Соответственно выбранная методика оценки дебиторской задолженности и вы- ручки влияет на финансовое положение (через состав и структуру оборотных активов) и на финансовый результат (табл. 2). Таблица 2. Сравнительная характеристика оценки дебиторской задолженности в системе РСБУ и МСФО Признак РСБУ МСФО Оценка дебиторской задолженности при первоначальном признании Договорная стоимость, подтвержденная документально (п. 73 Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгал- терской отчетности … № 34н) [13] Цена сделки (п. 5.1.3 МСФО (IFRS) 9) Дисконтирование денежного потока Нет Цена сделки корректируется с учетом временной стоимости денег (п.60 МСФО (IFRS) 15) Метод эффективной ставки процента Нет Используется при расчете аморти- зированной стоимости финансового актива (п. 9 МСФО (IAS) 39) Резерв по сомнительным долгам Создается (п. 77 Положения по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности … № 34н) [13] Создается по финансовым активам, учитываемым по амортизированной стоимости (п. 9 МСФО (IAS) 39) Отражение в отчетности Дебиторская задолженность включается в раздел II «Оборотные активы» Бухгал- терского баланса (п.20 ПБУ 4/99 «Бухгал- терская отчетность организации») Дебиторская задолженность признается в составе активов (п. 54 МСФО (IAS) 1 «Представление финансовой отчетности») Рассмотрим на примере операций по продаже продукции ООО «Восход» Тби- лисского района влияние подходов МСФО к оценке выручки и дебиторской задолжен- ности. ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ 274 Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) В ООО «Восход» Тбилисского района дебиторская задолженность включает в себя задолженность: - поставщиков и подрядчиков (авансы); - покупателей и заказчиков; - задолженность по налогам и сборам (переплата налога); - задолженность персонала по прочим операциям; - задолженность подотчетных лиц. В январе 2014 г. ООО «Восход» Тбилисского района реализовало продукцию соб- ственного производства ООО «Славянский консервный комбинат» на 15 725 тыс. руб. Согласно условиям договора предусмотрена отсрочка платежа 24 месяца (до 31 декабря 2015 г.). ООО «Славянский консервный комбинат» перечислило всю сумму на расчет- ный счет 31 декабря 2015 г., на расчетный счет общества денежные средства были зачис- лены 11 января 2016 г. Данная операция в соответствии с МСФО признается с использо- ванием метода эффективной процентной ставки, который применяется для распределе- ния процентного дохода или процентного расхода на соответствующий период. Эффективная ставка процента – это ставка, которая обеспечивает точное дис- контирование ожидаемой суммы будущих денежных выплат или поступлений вплоть до наступления срока погашения долга по данному финансовому инструменту. В рос- сийской практике организации, осуществляющие учет по международным стандартам финансовой отчетности в качестве ставки дисконтирования (эффективной ставки про- цента) применяют рыночные ставки, скорректированные на основе профессионального суждения [2]. В качестве значений, используемых на основе профессионального суждения, могут быть выбраны: 1) процент доходности по государственным казначейским облигациям; 2) ключевая ставка Банка России (до 1 января 2016 г. ставка рефинансирования Центрального Банка); 3) ставки внутренней доходности капитала организации. Рассмотрим порядок оценки возникшей дебиторской задолженности в момент признания и на отчетную дату в двух вариантах использования эффективной ставки процента: - на основе ставки рефинансирования ЦБ РФ, действовавшей на момент призна- ния дебиторской задолженности и выручки (8,25%); - процента доходности по государственным казначейским облигациям (на нача- ло 2014 г. 9,64%). Согласно РСБУ на момент отгрузки продукции были признаны дебиторская за- долженность и выручка в сумме 15 725 тыс. руб. В МСФО предусмотрен способ признания и оценки долгосрочной дебиторской задолженности на основе эффективной ставки процента. Долгосрочная дебиторская задолженность подвергается дисконтированию, суть которого заключается в том, что текущая рыночная стоимость будущих финансовых потоков может существенно отличаться от их номинальной стоимости. Расчет коэффициента дисконтирования осуществляется по следующей формуле: 1 Kd = (1+ r) n , (1) где Kd – коэффициент дисконтирования; r – ставка дисконтирования, эффективная процентная ставка; n – период дисконтирования. Рассчитаем коэффициент дисконтирования, используя в качестве эффективной ставки процента ставку рефинансирования ЦБ РФ, на рассматриваемом примере ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) 275 1 Kd = 0,0825 (1 + 4 )8 . Таким образом, коэффициент дисконтирования равен 0,849318. Из этого следует, что размер дисконтированной дебиторской задолженности составит 13 355,53 тыс. руб. Соответственно, сумма дисконта составит 2369,47 тыс. руб., что представляет собой финансовый доход, который организация получит в течение 24 месяцев с момента воз- никновения задолженности. Сумма дисконта представляет собой разницу между номинальной и амортизиро- ванной стоимостями дебиторской задолженности. При этом следует учитывать, что сумма дисконта учитывается на конец квартала не пропорционально, а по методу сложных процентов. Таким образом, сумма дебиторской задолженности, учтенная на 31.03.2014 г., будет рассчитана следующим способом: При этом 275,46 тыс. руб. – дисконт, который в отчете о совокупном доходе учитывается как прочий доход в момент его начисления. Для того чтобы получить сумму дисконта на 30.06.2014 г., рассчитаем размер дебиторской задолженности Размер дисконта, отнесенного на прочий доход, составит 281,14 тыс. руб. Ана- логичным образом рассчитывается размер дисконта и на последующие отчетные даты. Для наглядности полученные суммы отражены в таблице 3. На основе расчетов можно сделать вывод, что 31.12.2015 г. сумма задолженно- сти будет равна 15 725 тыс. руб., то есть сумме задолженности по сделке. Размер дис- конта учитывается по методу сложных процентов, поэтому ежеквартально учитывают- ся разные суммы, полученные в результате расчетов, но к концу 2015 г. сумма дисконта будет равна сумме, которая была обозначена в январе 2014 г., то есть 2369,47 тыс. руб. Таблица 3. Движение денежных потоков ООО «Восход» при использовании метода эффективной ставки процента, равной 8,25% Задолженность на начало квартала Сумма дисконта к начислению, тыс. руб. Оплата, тыс. руб. Задолженность на конец квартала Дата Тыс. руб. Дата Тыс. руб. 01.01.2014 13355,53 275,46 - 31.03.2014 13630,99 01.04.2014 13630,99 281,14 - 30.06.2014 13912,13 01.07.2014 13912,13 286,94 - 30.09.2014 14199,07 01.10.2014 14199,07 292,86 - 31.12.2014 14491,07 01.01.2015 14491,93 298,9 - 31.03.2015 14790,83 01.04.2015 14790,83 305,06 - 30.06.2015 15095,89 01.07.2015 15095,89 311,35 - 30.09.2015 15407,24 01.10.2015 15407,24 317,76 - 31.12.2015 15725,00 01.01.2016 15725,00 - 15725,00 30.03.2016 - При использовании МСФО в финансовой отчетности ООО «Восход» Тбилис- ского района на 31.12.2014 г. будут отражены иные суммы, не совпадающие с данными отчетности, сформированной на основе российских стандартов. Примем за базовые значения показатели отчетности ООО «Восход» Тбилисского района за 2014 – 2015 гг. и проанализируем, как изменятся значения статей в отчетности, ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ 276 Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) сформированной с использованием методики оценки дебиторской задолженности по международным стандартам финансовой отчетности (табл. 4). Таблица 4. Значения статей бухгалтерского баланса на 31.12.2014 г. и 31.12.2015 г. 2014 г. 2015 г. Показатель РСБУ МСФО РСБУ МСФО Дебиторская задолженность, всего тыс. руб. 46331 40898 49482 50715 в том числе: покупателей и заказчиков 35454 34221 39565 40798 поставщиков и подрядчиков 9545 5345 8734 8734 прочая 1332 1332 1183 1183 Оборотные активы 93813 88380 99431 100664 Внеоборотные активы 88812 93012 91433 91433 в том числе: прочие внеоборотные активы 0,00 4200 0,00 0,00 Баланс 182625 181392 190954 192187 По состоянию на 31 декабря 2014 г. в структуре дебиторской задолженности в ООО «Восход» была отражена задолженность поставщиков и подрядчиков в виде пере- численного им аванса, образовавшаяся в связи со строительством объектов основных средств, равная в 2014 г. 4200 тыс. руб. Данная задолженность является долгосрочной, не является финансовым активом и должна быть включена в состав прочих внеоборот- ных активов организации. Рассмотрим, как изменятся данные отчета о финансовых результатах при ис- пользовании в качестве основы представления информации о дебиторской задолженно- сти МСФО и дисконтировании денежного потока (табл. 5). Таблица 5. Значения статей отчета о финансовых результатах за период 2014 г. 2015 г. Показатель РСБУ МСФО РСБУ МСФО Выручка 656557 654188 814387 814387 Валовая прибыль 54099 51730 51278 51278 Прибыль (убыток) от продаж 53201 49361 50231 50231 Прочие доходы 4740 5876 4220 5453 Прибыль (убыток) до налогообложения 13289 12056 14805 16038 Текущий налог на прибыль (2903) (2656) (2675) (2922) Чистая прибыль 10039 10286 12070 11823 Таким образом, проанализировав данные таблицы 5, можно сделать вывод, что показатели отчета о финансовых результатах имеют различные значения в системе РСБУ и МСФО за счет признания выручки и суммы процентного дохода. На 31 декабря 2014 г. сумма выручки ниже на 2369 тыс. руб., то есть на сумму дисконта, учтенного в 2014- 2015 гг. Дисконт, начисленный в течение 2014 г., учтен в составе прочих доходов органи- зации на 31 декабря 2014 г. (1136 тыс. руб.). Дисконт, учтенный в 2015 г. (1233 тыс. руб.), отражен в составе прочих доходов в отчете о финансовых результатах на конец 2015 г. Со- ответственно, в 2014 г. сумма текущего налога на прибыль сократилась и составила 2656 тыс. руб. к уплате в бюджет, а результат чистой прибыли на конец года вырос. В 2015 г. в структуре прочих доходов был учтен дисконт, доначислен налог на прибыль, но при этом сумма чистой прибыли сократилась и составила 11 823 тыс. руб. Для привлечения инвесторов, предоставления банковских кредитов, банковских гарантий, приобретения объектов основных средств в лизинг важным является измене- ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) 277 ние показателей ликвидности баланса и платежеспособности организации. Рассмотрим показатели платежеспособности в таблице 6. Изменение показателей бухгалтерской финансовой отчетности в результате исполь- зования оценки дебиторской задолженности на основе методик, предусмотренных в МСФО, привело к изменению показателей ликвидности и платежеспособности организа- ции. Коэффициент критической оценки в 2014 г. сократился на 0,097 и составил 0,833, а в 2015 г. он увеличился на 0,019 и составил 0,876. Также в 2014 г. был сокращен коэффици- ент текущей ликвидности и на конец 2014 г. он составил 1,596, а в 2015 г. – 1,592. Таблица 6. Показатели платежеспособности организации (на конец периода) 2014 г. 2015 г. Показатель РСБУ МСФО РСБУ МСФО Коэффициент абсолютной ликвидности 0,177 0,177 0,113 0,113 Коэффициент критической оценки 0,930 0,833 0,857 0,876 Коэффициент текущей ликвидности 1,785 1,596 1,573 1,592 Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами 0,373 0,374 0,353 0,349 Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2014 г. возрос на 0,001, а в 2015 г. сократился на 0,004 и составил 0,349. Причиной таких изме- нений стало уменьшение суммы дебиторской задолженности в 2014 г. за счет перене- сения части дисконта на 2015 г. и реклассификации текущего актива в долгосрочный в 2014 г., что привело к увеличению суммы внеоборотных активов. Рассмотрим данный факт хозяйственной жизни при условии, что в качестве эф- фективной процентной ставки в организации принята ставка доходности по государст- венным казначейским облигациям, равная на начало 2014 г. 9,64% годовых. В этом случае, сумма дебиторской задолженности, которая будет признана на момент совершения факта хозяйственной жизни согласно МСФО, составит 12 997,26 тыс. руб. Сумма дисконта, которая будет начисляться по методу сложных процентов в течение 24 месяцев, равна 2727,74 тыс. руб. Рассмотрим движение денежных потоков при эффективной ставке процента, равной 9,64% (табл. 7). Таблица 7. Движение денежных потоков при использовании метода эффективной ставки процента, равной 9,64% Задолженность на начало квартала Сумма дисконта к начислению, тыс. руб. Оплата, тыс. руб. Задолженность на конец квартала Дата Тыс. руб. Дата Тыс. руб. 01.01.2014 12997,26 313,23 - 31.03.2014 13310,49 01.04.2014 13310,49 320,78 - 30.06.2014 13631,27 01.07.2014 13631,27 328,51 - 30.09.2014 13959,78 01.10.2014 13959,78 336,43 - 31.12.2014 14296,21 01.01.2015 14296,21 344,54 - 31.03.2015 14640,75 01.04.2015 14640,75 352,84 - 30.06.2015 14993,59 01.07.2015 14993,59 361,35 - 30.09.2015 15354,94 01.10.2015 15354,94 370,06 - 30.12.2015 15725,00 01.01.2016 15725,00 - 15725,00 30.03.2016 0,00 При использовании в качестве эффективной ставки процента доходности по го- сударственным казначейским облигациям, равной 9,64%, сумма дисконта, начисляемого в течение 24 месяцев, наибольшая из двух рассматриваемых вариантов. ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ 278 Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) Рассмотрим, как изменятся показатели баланса ООО «Восход» в результате применения данной процентной ставки (табл. 8). Таблица 8. Значения статей бухгалтерского баланса на 31.12.2014 г. и 31.12.2015 г. 2014 г. 2015 г. Показатель РСБУ МСФО РСБУ МСФО Дебиторская задолженность, всего тыс. руб. 46331 44902 49482 50910 в том числе: покупателей и заказчиков 35454 34026 39565 40993 поставщиков и подрядчиков 9545 5345 8734 8734 прочая 1332 1332 1183 1183 Оборотные активы 93813 92385 99431 100859 Внеоборотные активы 88812 93012 91433 91433 в том числе: прочие внеоборотные активы 0,00 4200 0,00 0,00 Баланс 182625 181197 190954 192382 На основании полученных данных можно сделать вывод, что в 2014 г. сумма де- биторской задолженности уменьшилась на 5628 тыс. руб., а в 2015 г. увеличилась на 1428 тыс. руб. за счет начисленного дисконта, соответственно изменились суммы обо- ротных активов и баланса. Также изменился и финансовый результат. За счет включения дисконта в состав прочего дохода в течение 24 месяцев в 2014 г. сумма текущего налога на прибыль меньше на 286 тыс. руб., а чистая прибыль, наоборот, возросла на эту сумму. В 2015 г. налог на прибыль на эту сумму был дона- числен (табл. 9). Таблица 9. Значения статей отчета о финансовых результатах за период 2014 г. 2015 г. Показатель РСБУ МСФО РСБУ МСФО Выручка 656557 655069 814387 814387 Валовая прибыль 54099 52611 51278 51278 Прибыль (убыток) от продаж 53201 51713 50231 50231 Прочие доходы 4740 6039 4220 5648 Прибыль (убыток) до налогообложения 13289 11861 14805 16233 Текущий налог на прибыль (2903) (2617) (2675) (2961) Чистая прибыль 10039 10325 12070 11784 Рассмотрим, как изменятся показатели платежеспособности организации, если ООО «Восход» в качестве эффективной ставки процента для оценки дебиторской за- долженности, содержащей элемент финансирования, будет принимать ставку доходно- сти по государственным казначейским облигациям, равную 9,64% (табл. 10). Таблица 10. Показатели платежеспособности организации (на конец периода) 2014 г. 2015 г. Показатель РСБУ МСФО РСБУ МСФО Коэффициент абсолютной ликвидности 0,177 0,177 0,113 0,113 Коэффициент критической оценки 0,930 0,905 0,857 0,879 Коэффициент текущей ликвидности 1,785 1,669 1,573 1,595 Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами 0,373 0,358 0,353 0,349 ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) 279 На основе проведенных расчетов можно сделать вывод, что изменение показате- лей бухгалтерской финансовой отчетности привело к изменению показателей платеже- способности организации. Так, коэффициент критической оценки в 2014 г. сократился на 0,025 и составил 0,905, а в 2015 г. он увеличился на 0,022 и составил 0,879. Также в 2014 г. был сокращен коэффициент текущей ликвидности и на конец 2014 г. он составил 1,669, а в 2015 г. был равен 1,595. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами в 2014 г. сократился на 0,015, а в 2015 г. – на 0,004 и составил 0,349. Следует принять во внимание, что с 1 января 2016 г. согласно Указаниям Банка России от 11.12.2015 № 3894-У «О ставке рефинансирования Банка России и ключевой ставке Банка России» значения ставки рефинансирования соответствуют ключевой став- ке на соответствующую дату. До 2016 г. ключевая ставка ЦБ РФ регулировала кратко- срочные взаимоотношения ЦБ РФ и коммерческих банков. При расчете суммы призна- ваемой выручки и дебиторской задолженности на основе предоставления покупателю отсрочки платежа в реальных условиях должна использоваться ключевая ставка ЦБ Рос- сии. В этом случае отсроченные денежные потоки организации будут соответствовать сложившейся экономической ситуации. Показатели платежеспособности, рассчитанные на основе данных МСФО, будут отражать реальную способность организации погасить краткосрочные обязательства с учетом временного промежутка расчетов с дебиторами. Выводы Дебиторская задолженность является результатом осуществления договорных отношений организации, связанных с продажей товаров, продукции, работ и услуг. Со- гласно российским нормативным актам, регламентирующим формирование показате- лей финансовой отчетности, оценка дебиторской задолженности основывается на до- кументально подтвержденных данных договора. В случае существенной отсрочки пла- тежа, признаваемая сумма дебиторской задолженности не корректируется, что не соот- ветствует реальным денежным потокам и выгодам, которые получает организация. Ис- пользование положений МСФО применительно к оценке дебиторской задолженности как финансового актива позволяет сформировать информацию, соответствующую ре- альным рыночным условиям. Целью формирования показателей в учетно-аналитической системе организации является представление пользователям информации о финансовом положении и финан- совых результатах, необходимой для принятия ими верных управленческих решений. На основании проведенного исследования можно сделать вывод, что принятые МСФО методы признания и оценки элементов финансовой отчетности, в частности дебитор- ской задолженности, влияют на финансовый результат, показатели платежеспособно- сти и дают возможность пользователям оценить перспективы будущих чистых поступ- лений денежных средств в организацию. Библиографический список 1. Губернаторова Н.Н. Порядок оценки дебиторской задолженности / Н.Н. Губернаторова, О.И. Кос- тина // Вестник Тульского филиала Финуниверситета. – 2015. – № 1. – С. 71-73. 2. Методические рекомендации «О порядке расчета амортизированной стоимости финансовых активов и финансовых обязательств с применением метода эффективной процентной ставки». Письмо Центрального банка РФ от 27.04.2010 № 59-Т. [Электронный ресурс]. – Режим доступа : http://www.consultant.ru/cons/cgi/online.cgi?req=doc;base=LAW;n=100065#1 (дата обращения: 12.10.2016). ЭКОНОМИЧЕСКИЕ НАУКИ 280 Вестник Воронежского государственного аграрного университета. – 2016. – № 4 (51) 3. МСФО (IAS) 32 «Финансовые инструменты: представление» (в ред. от 27.06.2016 № 98н) [Электрон- ный ресурс]. – Режим доступа: http://www.consultant.ru/cons/cgi/online.cgi? req=doc;base=LAW;n=202405#0 (дата обращения: 12.10.2016). 4. МСФО (IAS) 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка» (ред. от 26.08.2015): введен в действие приказом Минфина РФ от 25.11.2011 № 160н [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_124484/ (дата обращения: 12.10.2016). 5. МСФО (IFRS) 7 «Финансовые инструменты: раскрытие информации» (в ред. от 27.06.2016 № 98н) [Электронный ресурс]. – Режим доступа http://www.consultant.ru/cons/cgi/online.cgi?req=doc;base=LAW; n=202444#0 (дата обращения: 12.10.2016). 6. МСФО (IFRS) 9 «Финансовые инструменты» (ред. от 26.08.2015): введен в действие приказом Мин- фина РФ от 02.04.2013 г. №60н [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.consultant.ru/document/ cons_doc_LAW_147749/ (дата обращения: 12.10.2016). 7. МСФО (IFRS) 13 «Оценка справедливой стоимости» (ред. от 17.12.2014): введен в действие приказом Минфина РФ от 18.07.2012 н. № 106н [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.consultant.ru/document/cons_doc_LAW_133869/ (дата обращения: 12.10.2016). 8. МСФО (IFRS) 15 «Выручка по договорам с покупателями» (в ред. от 27.06.2016 № 98н) [Электрон- ный ресурс]. – Режим доступа : http://www.consultant.ru/cons/cgi/online. cgi?req=doc;base=LAW;n=201985#0 (дата обращения: 12.10.2016). 9. О консолидированной финансовой отчетности : Федеральный закон от 27.07.2010 № 208-ФЗ. [Электронный ресурс]. – Режим доступа: http://www.consultant.ru/document/ cons_doc_LAW_133869/ (дата обращения: 12.10.2016). 10. Панфилов А.В. Анализ и контроль кредиторской и дебиторской задолженности в современных условиях / А.В. Панфилов. – Москва : Финансы, 2013. – 435 с. 11. Петрова А.Р. Методы оценки дебиторской задолженности в системе бухгалтерского учета / А.Р. Петрова // Фундаментальные и прикладные исследования: проблемы и результаты. – 2015. – № 17. – С. 181-196. 12. Поздняков В.Я. Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятий / В.Я. Поздняков. – Москва : ИНФРА-М, 2014. – 617 с. 13. Положение по ведению бухгалтерского учета и бухгалтерской отчетности в Российской Феде- рации (утв. Приказом Минфина РФ от 29.07.1998. № 34н) [Электронный ресурс]. – Режим доступа : http://www.consultant.ru/cons/cgi/online.cgi?req=doc;base=LAW; n=111058#0 (дата обращения: 12.10.2016). СВЕДЕНИЯ ОБ АВТОРАХ Принадлежность к организации Марина Александровна Столярова – кандидат экономических наук, доцент кафедры бухгалтер- ского учета, ФГБОУ ВО «Кубанский государственный аграрный университет имени И.Т. Трубилина», Рос- сийская Федерация, г. Краснодар, тел. 8(918) 4620610, E-mail: Stolyarova.m@kubsau.ru. Людмила Викторовна Бондаренко – кандидат экономических наук, доцент кафедры бухгалтерского учета, ФГБОУ ВО «Кубанский государственный аграрный университет имени И.Т. Трубилина», Российская Федерация, г. Краснодар, тел. 8(918) 4502993, E-mail: bondarenko.l@yandex.ru. Екатерина Алексеевна Столярова – студент учетно-финансового факультета, ФГБОУ ВО «Кубан- ский государственный аграрный университет имени И.Т. Трубилина», Российская Федерация, г. Краснодар, тел. 8(918) 3574588, E-mail: kate_stolyarova@mail.ru. Дата поступления в редакцию 27.11.2016 Дата принятия к печати 15.12.2016 AUTHOR CREDENTIALS Affiliations Marina A. Stolyarova – Candidate of Economic Sciences, Docent, the Dept. of Accounting, Kuban State Agrarian University named after I.T. Trubilin, Russian Federation, Krasnodar, tel. 8(918) 4620610, E-mail: Stolyarova.m@kubsau.ru. Lyudmila V. Bondarenko – Candidate of Economic Sciences, Docent, the Dept. of Accounting, Kuban State Agrarian University named after I.T. Trubilin, Russian Federation, Krasnodar, tel. 8(918)4502993, E-mail: bondarenko.l@yandex.ru. Ekaterina A. Stolyarova – Student, Faculty of Accounting and Finance, Kuban State Agrarian University named after I.T. Trubilin, Russian Federation, Krasnodar, tel. 8(918) 3574588, E-mail: kate_stolyarova@mail.ru. Date of receipt 27.11.2016 Date of admittance 15.12.2016

Другие книги из этого раздела





© 2002 - 2026 RefMag.ru